Encontro Nacional de Relações com Investidores

Apresentação em tema: "Encontro Nacional de Relações com Investidores"— Transcrição da apresentação:

1 Encontro Nacional de Relações com Investidores
Painel 2 – Pulverização: Tendências e Impactos São Paulo, de junho de 2007

2 Agenda Histórico da Lojas Renner A Oferta Pública de Ações (IPO)
Governança Corporativa Composição Acionária O Desafio das Assembléias Impactos da Pulverização do Capital

3 Histórico da Lojas Renner
Uma das três maiores lojas de departamento de vestuário do Brasil com 87 lojas Início das atividades como subsidiária do Grupo Renner Constituição da Companhia como Sociedade Anônima Abertura de capital Operação restrita ao Estado do Rio Grande do Sul Entrada na região Sul do Brasil Aquisição do controle pela JC Penney Entrada na região Sudeste do Brasil Entrada na região Centro Oeste do Brasil Venda do controle da Companhia pela JC Penney Pulverização do Capital - A Primeira Corporação Brasileira Entrada na região Nordeste do Brasil Entrada no IBRX 100 Entrada na região Norte do Brasil Entrada no Ibovespa e IBRX 50 1922 1965 1967 Até 1993 1994 1998 1999 2004 2005 2006 2007

4 COORDENADOR LÍDER: Credit Suisse
Oferta Pública de Ações CRONOGRAMA DA OPERAÇÃO: 09/05/ Pedido de Registro na CVM 13/06/ Publicação de aviso ao mercado 20/06/ Reservas e Book Building 29/06/ Fixação do Preço 30/06/ Registro da Oferta 01/07/05 Início das Negociações na Bovespa e Listagem no Novo Mercado COORDENADOR LÍDER: Credit Suisse INSTITUIÇÕES SUBCONTRATADAS: Bradesco Deutsche Bank BB Investimentos Merrill Lynch JP Morgan Ofertante Quantidade de ações Preço por ação (R$) Montante (R$) Oferta Primária: Lojas Renner S. A 37,00 ,00 Oferta Secundária: J.C Penney Brazil, Inc. 37,00 ,00 Total: 37,00 ,00 (US$) ,87 Obs: Foi utilizada a cotação do dólar de 1 de julho de 2005 a R$ 2, BACEN

5 Governança Corporativa
Membros Independentes no Conselho de Administração Executivos Diferentes na Presidência do Conselho e da Diretoria Conselho Fiscal Permanente Comitê de Remuneração 100% de Tag Along Estatuto Social com Mecanismos Especiais de Proteção aos Acionistas 100% das Ações em Circulação 100% Ações Ordinárias Novo Mercado da Bovespa

6 Composição Acionária - Antes do IPO
Novembro/1998 ORDINÁRIAS PREFERENCIAIS Estrangeiros 6,73% Controlador Brasileiro 63,94% Estrangeiros 52,06% Controlador Brasileiro 4,12% Brasileiros 29,33% Brasileiros 43,82% Janeiro/1999 ORDINÁRIAS PREFERENCIAIS Controlador Estrangeiro 98,55% Controlador Estrangeiro 97,16% Estrangeiros 1,58% Brasileiros 1,45% Brasileiros 1,26%

7 Composição Acionária - Após IPO
Julho/2005 Dezembro/2006 Estrangeiros 78,01% Estrangeiros 90,85% Brasileiros 21,99% Brasileiros 9,15% Fevereiro/2007 Maio/2007 Estrangeiros 84,30% Estrangeiros 77,56% Brasileiros 15,70% Brasileiros 22,44%

8 Manual Para Participação de Acionistas
O Desafio das Assembléias 1ª Convocação 2ª Convocação Manual Para Participação de Acionistas 1ª Edição AGE - Set/06 2ª Edição AGO/AGE - Abr/07

9 Impactos da Pulverização do Capital

10 Performance das Ações Cotações LREN3 (Base 100 – Jul.05 – Mai.07)
IGC +144% IBOV +108% Fonte: Agência Estado

11 Volume Médio Diário 3,5 vezes maior em relação a Jul/05
Aumento de Liquidez Média Diária do Volume Negociado (R$ MM) (Base Jul.05 – Mai.07) Volume Médio Diário 3,5 vezes maior em relação a Jul/05 Fonte: Agência Estado

12 Grau de Cobertura Merril Lynch Banco do Brasil Morgan Stanley Banif
19 Instituições (12 BUY + 7 HOLD) Banco do Brasil Banif BES Securities Bradesco Corretora Coin Valores Credit Suisse Deutsche Bank Fator Corretora Itaú JP Morgan Merril Lynch Morgan Stanley Planner Raymond James Santander SLW Socopa UBS Pactual Unibanco

13 Impactos no Mercado de Capitais
Maior número de empresas pulverizadas Adaptação do nível de transparência para atender de forma eficaz o novo modelo Adaptações nos estatutos sociais das Companhias Adaptações na legislação e nos documentos entregues aos órgão reguladores Acesso a fontes do Governo de recursos para financiamento de pulverizadas Revisão dos processos para viabilização de eventos societários Buscar aproximação com os Acionistas

14 Contatos José Carlos Hruby CFO e Diretor de RI Tel. (51) 2121-7183
Paula Picinini Gerente de RI Tel. (51) Contato Equipe RI