Teleconferência sobre os Resultados do 2º trimestre de 2003 Banco Itaú Holding Financeira S.A. 06 de Agosto de 2003.

Apresentação em tema: "Teleconferência sobre os Resultados do 2º trimestre de 2003 Banco Itaú Holding Financeira S.A. 06 de Agosto de 2003."— Transcrição da apresentação:

1 Teleconferência sobre os Resultados do 2º trimestre de 2003 Banco Itaú Holding Financeira S.A. 06 de Agosto de 2003

2 1 Highlights R$ Milhões (Exceto onde indicado) 2º Trim./03 776 10.772 32,1% 2.356 21.149 18,5% 46,0% 4,65% Lucro Líquido Patrimônio Líquido ROE (%) Margem Financeira Capitalização de Mercado Índice de Solvabilidade (%) Índice de Eficiência (%) NPL (%) 1º Trim./03 714 9.983 31,8% 2.894 20.906 19,7% 40,1% 4,16% Variação 8,7% 7,9% 0,3 p.p. -18,5% 1,2% -1,2 p.p. 5,9 p.p. 0,49 p.p

3 2 Demonstração do Resultado Margem Financeira Despesa de PDD Recuperação de Créditos Baixados Rec. de Prestação de Serviços Despesas Administrativas Resultado Recorrente Resultado Extraordinário Lucro Líquido Ativos Totais 2º Trim/03 2.356 (484) 136 1.246 (1.813) 793 (17) 776 106.799 1º Trim/03 (*) 2.894 (449) 86 1.203 (1.741) 1.246 (532) 714 113.098 Var. (%) -18,6% 7,8% 58,1% 3,6% 4,1% -36,4% -96,8% 8,7% -5,6% * Para maior comparabilidade foram feitas reclassificações no primeiro trimestre de 2003, sem causar impacto no lucro líquido. R$ Milhões (Exceto onde indicado)

4 3 Banco Itaú 1.893 (381) 119 1.203 (1.678) 793 (17) 776 94.265 Margem Financeira Despesa de PDD Recuperação de Créditos Baixados Rec. de Prestação de Serviços Despesas Administrativas Resultado Recorrente Resultado Extraordinário Lucro Líquido Ativos Totais 2º Trimestre 2003 Banco Itaú-BBA 391 (91) 11 21 (83) 49 - 49 16.578 (*) A coluna do Banco Itaú Holding contempla as eliminações de consolidação havidas entre o Banco Itaú, Banco Itaú-BBA e Banco Fiat. Banco Fiat 51 (12) 6 22 (52) 13 - 13 2.973 Banco Itaú Holding (*) 2.356 (484) 136 1.246 (1.813) 793 (17) 776 106.799 Demonstração do Resultado R$ Milhões

5 4 Posição Cambial Líquida R$ Milhões Investimentos permanentes no exterior Saldo líquido dos demais ativos e passivos indexados em moeda estrangeira, inclusive derivativos Posição cambial líquida 30 de Junho de 2003 7.083 (7.308) (225) 31 de Março de 2003 7.745 (5.194) 2.551

6 5 Resultado Afetado pela Variação Cambial Efeito Fiscal Antes Ef. Fiscal Variação Cambial sobre Investimentos no Exterior Resultado das Operações no País afetado pela Var. Cambial Efeito da marcação a mercado da carteira trading Resultado na Realização de Títulos Resultado Afetado pela Var. Cambial - (44) 7 (46) (83) (769) 686 (21) 135 32 Depois Ef. Fiscal (769) 642 (14) 89 (51) 2º Trimestre 2003 Efeito Fiscal Antes Ef. Fiscal - (97) (172) 22 (246) (229) 332 505 (65) 543 Depois Ef. Fiscal (229) 235 333 (43) 297 1º Trimestre 2003 R$ Milhões

7 6 Instrumentos Financeiros – Valor de Mercado Total Não Realizado 1.8641.439 1.076 545 531 23 395 55 77 238 - 26.051 30.655 6.745 15.976 1.824 4.405 353 TVM e Derivativos Provisão Adicional Ajuste de Títulos Disponíveis para Venda Operações de Crédito Outros Ativos Depósitos Interfinanceiros, a Prazo e Rec. de Aceites e Emissão de Títulos Outras Obrigações por Negociação e Intermediação de Valores Dívidas Subordinadas Outros 545 - 23 395 55 77 238 106 26.051 30.632 6.350 16.032 1.901 4.643 248 R$ Milhões (1) Não considera os efeitos fiscais correspondentes. (2) Inclui Lucro Não Realizado de Minoritários no montante de R$ 159 milhões. Em Resultado Valor de Mercado No Pat. Líquido Contábil Lucro/(Prejuízo) Não Realizado (1) (2) 30 de Junho de 2003

8 7 Títulos e Valores Mobiliários Total Títulos para Negociação Títulos Disponíveis para Venda Títulos Mantidos até o Vencimento Derivativos Ativos e Passivos R$ Milhões 26.051 Valor de Mercado 9.312 14.015 900 1.825 25.415 Custo 9.298 13.484 900 1.734 30-Jun-03 26.570 Valor de Mercado 8.844 14.522 1.016 2.188 26.513 Custo 8.830 14.261 1.016 2.406 31-Mar-03 25.694 Valor de Mercado 8.853 13.481 1.072 2.288 26.522 Custo 8.801 13.680 1.072 2.969 31-Dez-02 531 – 261 – (199) – Ajuste a Valor de Mercado no PL (A) 545 760 1.076 806561 Provisão Adicional (B) Resultado não Realizado (A) + (B)

9 8 Operações de Crédito Operações de Crédito e Garantias R$ Milhões 28.302 33.080 30/06/2003Itaú Holding sem BBA e FIAT Operações de Crédito Op. de Crédito + Garantias 31.506 37.020 31/12/2002 (*) Em 30 de Junho de 2003

10 9 Operações de Crédito (*) Por Moedas Moeda Estrangeira Moeda Nacional Total 30-Jun-03 13.412 31.174 44.586 (*) Inclui avais e fianças 31-Mar-03 15.187 31.203 46.390 30-Jun-02 10.962 23.877 34.839 Variação % Jun/03 – Mar/03 -11,7% -0,1% -3,9% Variação % Jun/03 – Jun/02 22,3% 30,6% 28,0% R$ Milhões Por Segmento Grandes Empresas Micro/Pequenas e Médias Empresas Pessoas Físicas Cartão de Crédito Crédito ImobiliárioPF PJ - TOTAL 30-Jun-03 25.830 4.077 9.672 2.809 2.096 102 44.586 31-Mar-03 27.492 4.262 9.751 2.618 2.154 113 46.390 30-Jun-02 19.172 3.400 6.924 2.758 2.411 175 34.839 Variação % Jun/03 – Mar/03 -6,0% -4,3% -0,8% 7,3% -2,7% -9,7% -3,9% Variação % Jun/03 – Jun/02 34,7% 19,9% 39,7% 1,9% -13,0% -41,4% 28,0% R$ Milhões

11 10 Nonperforming Loans e Índice de Cobertura Índice de Cobertura (*) Índice de Nonperforming Loans – Global Índice de Nonperforming Loans – Pessoa Física Índice de Nonperforming Loans – Pessoa Jurídica (*) Saldo de PDD / Total Nonperforming Loans Índice de Nonperforming Loans (%)

12 11 Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa R$ Milhões Provisão Mínima Provisão Adicional Total de Provisão

13 12 Recursos Captados e Administrados R$ Milhões 30-Jun-02 (C) 31-Mar-03 (B) 30-Jun-03 (A) Depósitos Depósitos à Vista Depósitos de Poupança Depósitos Interfinanceiros Depósitos à Prazo Recursos Administrados Fundos de Investimento Carteiras Administradas Recursos Totais Evolução % (A/C) Evolução % (A/B) 28.754 6.356 16.019 649 5.730 56.243 49.819 6.424 84.997 37.991 7.561 17.358 1.042 12.030 62.852 57.987 4.865 100.843 21,1% 10,9% 5,0% 12,1% 78,3% 19,4% 24,9% -23,6% 20,0% 34.826 7.051 16.828 728 10.219 67.142 62.233 4.909 101.968 -8,3% -6,7% -3,1% -30,2% -15,1% 6,8% 7,3% 0,9% 1,1%

14 13 Receita de Serviços R$ Milhões 2º Trim./03 307 77 234 39 51 133 241 27 16 121 1.246 1º Trim./03 282 73 234 46 49 133 229 29 1 128 1.203 Receitas de Administração de Fundos Rendas de Cobranças Serviços de Conta Corrente Serviços de Arrecadações Tarifa Interbancária Operações de Crédito Cartões de Crédito Rendas de Garantias Prestadas Receita de Administração de Consórcio Outros Serviços Total Variação % 8,9% 5,5% 0% -15,2% 4,1% 0% 5,2% -6,9% 1500,0% -5,5% 3,6% R$ 15 milhões de contribuição do Banco Fiat

15 14 Operação de Seguros, Capitalização e Previdência Variação (%) 2ºTrim./03 R$ Milhões 1ºTrim./03 39,0% 82,0% 21,6% 8,6% -23,1% Prêmios de Seguros, Contribuições de Planos e Receitas de Capitalização Variação das Provisões Técnicas Despesas de Comercialização Sinistro de Seguros, Benefícios de Previdência e Resgates de Capitalização Outros Resultados Operacionais 1.241 (627) (95) (365) 8 893 (345) (78) (336) 11 99,3%Índice Combinado (sem empresas de saúde)97,8% 53,9%Índice de Sinistralidade (sem empresas de saúde)56,8% 161 Margem Operacional11,9%144

16 15 Despesas Administrativas R$ Milhões 2º Trim./03 733 402 121 114 96 1.080 1.813 1º Trim./03 733 379 114 105 136 1.008 1.741 Despesas de Pessoal Remuneração Encargos Benefícios Sociais / Treinamento Reestruturação Outras Despesas Administrativas Total Variação % 0% 6,1% 6,8% 8,4% -29,6% 7,2% 4,1% 40,1%46,0% Índice de Eficiência As despesas administrativas do Banco Fiat correspondem a R$ 52 milhões no segundo trimestre.

17 16 Variação (%)1º Sem./03 R$ Milhões 1º Sem./02 (*) Despesas de Pessoal Outras Despesas Administrativas Sub Total Reestruturação Total 1.234 2.088 3.322 232 3.554 1.230 1.982 3.213 356 3.569 Despesas Administrativas 0,3% 5,3% 3,4% -34,9% -0,4% (*) Com o objetivo de quantificarmos o efeito nas despesas administrativas do programa de custos, adicionamos ao primeiro semestre de 2002 as despesas administrativas advindas do Banco Itaú-BBA e Banco Fiat que estão contabilizadas no primeiro semestre de 2003. Os dados são nominais.

18 17 Índice de Eficiência (*) Acumulado nos últimos 12 meses. Intensos esforços para otimizar as despesas operacionais e aumentar a eficiência Índice de Eficiência Acumulado (*) Índice de Eficiência

19 18 Pagamentos/Provisionamento de Juros sobre o Capital Próprio (*) 1º Semestre de 2003 1º Semestre de 2002 Pagos / Antecipados Provisionados TOTAL 61 346 407 43 110 153 R$ Milhões Evolução (%) 41,9% 214,5% 166,0% (*) Valores líquidos de imposto retido na fonte.

20 Apresentações: Segmento Corporate – Banco Itaú-BBA Cândido Bracher –Vice Presidente Executivo do Itaú-BBA Crédito Direto ao Consumidor – Financiamento de Veículos Ruy M. Abreu – Diretor Executivo do Itaú Estratégia e Resultados (Transmissão ao vivo pela Internet) Roberto Setubal – Presidente e Diretor Geral do Itaú Holding Reunião APIMEC – SP 2003 25 de Agosto de 2003 (Segunda-feira) Associação dos Analistas e Profissionais de Investimento do Mercado de Capitais De 13:30 até 18:30 hs Rosa Rosarum – São Paulo R.S.V.P.: (0xx11) 5687-4339 / 5523-5285 19