Panorama dos Agrominerais no Brasil: Atualidade e Perspectivas Yara KULAIF (ykulaif@ige.unicamp.br) Instituto de Geociências - UNICAMP   Francisco R. C. FERNANDES (ffernandes@cetem.gov.br) Centro de Tecnologia Mineral - CETEM

Objetivo Panorama produção e consumo dos Agrominerais no Brasil Caracterização e histórico da indústria brasileira de fertilizantes Visão da cadeia produtiva hoje Recentes mudanças e Perspectivas Agrominerais no Brasil: uma indústria nanica ou de desenvolvimento tardio? Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Características da Indústria de Fertilizantes – Comércio Internacional É um mercado de commodities de alta competitividade. Em todo o mundo, a % da Produção Mundial (PM) que passa pelo Comércio Internacional (CI) e os principais países exportadores são: Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Características da Indústria de Fertilizantes – Oferta Mundial Importância estratégica das matérias-primas minerais Características específicas da Indústria Extrativa Mineral: regulação e barreiras à entrada de novos competidores Indústria de Transformação Química: investimentos vultuosos, economias de escala, longos períodos de maturação Sazonalidade no consumo levando à existência de capacidade ociosa, o que acarreta altos custos operacionais e conseqüente diminuição da rentabilidade Misturadores: sem barreiras de investimentos e tecnologia A estrutura empresarial típica é a dos EUA: Grandes investimentos na globalização de suas operações concentração em poucos produtores (através de fusões e aquisições) verticalização formando grandes conglomerados diversificação para outros ramos produtivos, bem como para outros insumos e produtos agrícolas Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Características da Indústria de Fertilizantes – Consumo Mundial Consumo mundial de fertilizantes contido de nutrientes NPK em 2008. Fonte: ANDA (2009). Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

A Indústria Brasileira de Fertilizantes O desenvolvimento desta indústria é moldado pelas mudanças nas políticas econômicas brasileiras ANOS 60 1ª fase do governo militar -"o Milagre" Política agrícola como instrumento para diminuição do déficit da balança comercial ANOS 70/80 2ª fase do governo militar - "desenvolvimento com planejamento" Substituição de importações através de grandes investimentos para a criação de setores internos produtivos de insumos básicos ANOS 80/90 Governos civis -"a democracia" Liberalização comercial Privatizações 1994/97 FHC -"Plano Real / estabilidade monetária" Novas formas de regulação do mercado pelo governo Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

MUDANÇA DE PARADIGMAS NA POLÍTICA ECONÔMICA auto-suficiência x economia de livre mercado liberalização econômica processo de privatização 1987/88 LIBERALIZAÇÃO ECONÔMICA fim do contingenciamento fim do controle de preços - CIP fim das barreiras alfandegárias queda das tarifas EVOLUÇÃO DAS ALÍQUOTAS DE IMPORTAÇÃO (% - CIF) DOS PRODUTOS FERTILIZANTES E DE SUAS MATÉRIAS-PRIMAS. Notas: (1) A tarifa era zero para o enxofre importado dos países signatários do GATT. (*) Itens incluídos nas listas de exceções à TEC do MERCOSUL. Fonte: CARMO, 1994; TARIFA aduaneira do Brasil, 1994; TARIFA externa comum, 1995. Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Matérias-primas e fertilizantes simples EVOLUÇÃO DAS ALÍQUOTAS DE IMPORTAÇÃO (% - CIF) DOS PRODUTOS FERTILIZANTES E DE SUAS MATÉRIAS-PRIMAS Matérias-primas e fertilizantes simples até jun. 1988 jul. set. 1989 ago. 1990 jan. 1991 out. 1992 1993 dez. 1994 Rocha fosfática 30 15 10 5 Enxofre 5(1) Ácido sulfúrico 4(*) Ácido fosfórico 45 Amônia anidra Superfosfato simples (SSP) 6 Superfosfato triplo (TSP) 40 25 20 Fosfato monoamônico (MAP) 50 Fosfato diamônico (DAP) Termofosfato Fertilizantes mistos NPK 80 Notas: (1) A tarifa era zero para o enxofre importado dos países signatários do GATT. (*) Itens incluídos nas listas de exceções à TEC do MERCOSUL. Fonte: CARMO, 1994; TARIFA aduaneira do Brasil, 1994; TARIFA externa comum, 1995. Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Produção, consumo aparente e comércio exterior de fertilizantes fosfatados no Brasil - 1950/95 Fonte: KULAIF, 1997; 1999a Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

PROCESSO DE PRIVATIZAÇÃO: COMPOSIÇÃO ACIONÁRIA DAS EMPRESAS DO GRUPO PETROFÉRTIL, antes das privatizações Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

COMPOSIÇÃO ACIONÁRIA DAS EMPRESAS DO GRUPO PETROFÉRTILapós a privatização Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Capacidade Instalada de Produção por Empresa no Brasil (%) em 1995 Fonte: Anuário ANDA 1996, dados de 1995; AMA- BRASIL Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Modificações no Capital das Empresas pós-Privatizações GRUPO BUNGE A Bunge, à época ainda com a denominação de Serrana, tradicional empresa produtora de rocha fosfática matérias-primas intermediárias, adquire a Manah, Fertisul, Arafértil, Ipiranga Serrana, IAP, a divisão de fertilizantes da Eleikeiroz e parte do capital da Takenaka. Sendo assim, passou a deter participação importante na Fertifos, holding que controla a Fosfértil e a Ultrafértil, as maiores fornecedoras nacionais de matérias-primas fosfatadas e nitrogenadas. CARGILL A Cargill adquiriu as empresas Solorrico e Fertiza, repassando estes ativos para a Mosaic em 2004 quando esta foi constituída através da união com a IMC Global, importante produtora de rocha fosfática dos Estados Unidos. No Brasil, onde a IMC não tinha ativos, a Mosaic assumiu a estrutura da Cargill Fertilizantes, isto é, uma fábrica de fertilizantes líquidos em Monte Alto (SP), uma unidade industrial em Candeias (BA) e as duas empresas recentemente adquiridas. Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Modificações no Capital das Empresas pós-Privatizações NORSK HYDRO O grupo Norsk Hydro, de capital norueguês, líder mundial no fornecimento de fertilizantes minerais e hoje denominado Yara International ASA adquiriu em 2000 a empresa Adubos Trevo que, até 1994, era a maior produtora de fertilizantes mistos NPK. Esta empresa chegou a deter naquele ano 14% do mercado brasileiro, com unidades produtivas em todas as regiões do País e que, ao longo do ano de 1995, a Trevo teve sua situação financeira comprometida por uma série de fatores, ligados tanto a problemas financeiros quanto a de mercado da empresa.. Em 2006, a Yara compra a Fertibrás. Destas empresas adquiridas, somente a Trevo não estava na Fertifós. Com as aquisições , tanto a Mosaic quanto a Yara obtiveram acesso às ações da Fosfertil. Os grupos que adquiriram as empresas de fertilizantes passaram a controlar a exportação de alimentos e também as importações de fertilizantes de suas matrizes estrangeiras. Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Composição acionária Fosfértil e Fertifos até 2009 8,2% Obs.: Mercado = Cerca de 3.100 acionistas (fundos de investimento, pessoas físicas e jurídicas). Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Capacidade Instalada de Produção por Empresa no Brasil (%) Fonte: Anuário ANDA 2009, dados de 2008 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Consumo, Importação, Produção e Exportação Concentr. de Rocha Fosfática Fertilizantes Fosfatados Fonte: Anuários ANDA, 1988 a 2009 Fonte: SMB; MME/DNPM (2009) Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Consumo, Importação, Produção e Exportação Fertilizantes Potássicos Cloreto de Potássio Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Consumo, Importação, Produção e Exportação de Enxofre Produção de Enxofre Nota: a produção a partir de outras formas é a obtida nas plantas industriais de Cu, Zn, Ni e Au. Fonte: MINERALdata (2009) / dados primários do SMB. Fonte: SMB e, para 2008, MME/DNPM (2009); MINERALdata (2009). Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Consumo, Importação, Produção e Exportação de Fertilizantes Nitrogenados Fonte: Anuários ANDA, 1988 a 2009 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Consumo, Importação, Produção e Exportação de Fertilizantes NPK Fonte: Anuários ANDA, 1988 a 2009 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Consumo de Fertilizantes por Cultura no Brasil Fonte: Anuário ANDA 2009, dados de 2008 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

SOJA Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

MILHO Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

CANA DE AÇÚCAR Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

N P Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Capacidade Instalada por Empresa no Brasil Fonte: Anuário ANDA 2009, dados de 2008 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Capacidade Instalada e Importações por Produto e Empresa no Brasil Fonte: Anuário ANDA 2009, dados de 2008 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

N P K Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

N P K Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços de concentrados de Rocha Fosfática para vendas industriais - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços de Ácido Sulfúrico para vendas industriais - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços de Ácido Fosfórico (100% de P2O5) para vendas industriais - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços de Superfosfato Triplo (TSP) granulado para vendas industriais - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços de Fosfato Monoamônio (MAP) granulado para vendas industriais - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços de Fosfato Diamônio (DAP) granulado para vendas industriais - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Preços médios, à vista, de formulações NPK ensacadas, praticados na Região Centro-Sul - 1989/95 Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Relações de Troca entre Fertilizantes e Produtos Agrícolas Notas: (1) quantidade de produto agrícola necessária para adquirir 1 tonelada de fertilizante; (2) Medidas dos produtos: algodão c/ caroço (15 kg); arroz em casca, batata inglesa, café arábica, feijão, milho, soja e trigo (saca de 60 kg);cana-de-açúcar (t); laranja (cx de 40,8 kg). Fonte: ANDA (2009). Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Dependência externa de Agrominerais, perda de divisas com importações Fonte: Rodrigues (2009) Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Recentes Mudanças e Perspectivas Depois da processo de privatização nos anos 90 e da crescente concentração do setor nas mãos de produtores internacionais e empresas comercializadoras de grãos Durante 2009, houve enfáticas declarações do Ministro da Agricultura de que não toleraria mais essa situação, além uma condenação da atual configuração do mercado pelos órgãos de comunicação, que seriam necessárias imediatas ações e políticas concretas de governo Em 2010, resultado concreto das pressões, ocorre a forte expansão da Vale no setor, comprando toda a participação dos grupos Bunge, Yara e Mosaic na Fosfertil, além das participações menores da Heringer e da Fertipar na empresa, com a Vale passando a deter 78,9% do capital da empresa (99,81% das ações ordinárias e 68,24% das preferenciais), com gastos de cerca de US$ 6,0 bilhões. Paralelamente, a Vale também adquiriu outros ativos de produção de matérias- primas e fertilizantes simples da Bunge e Mosaic no Brasil, tendo as mesmas praticamente se retirado da produção de insumos dos fertilizantes NPK, embora continuem atuando com sua estrutura tentacular na rede de vendas de fertilizantes finais ao agricultor brasileiro. Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Recentes Mudanças e Perspectivas A Vale passa a ser a maior produtora nacional de matérias-primas de fertilizantes fosfatados, junto com a Petrobras, que continua na produção de nitrogenados. O outro produtor importante na área de fosfatados, a Copebrás, do grupo sul-africano Anglo American, está à venda desde o ano passado. O que muda? O complexo produtor de matérias-primas e produtos intermediários do Brasil respondem apenas por 1/3 das necessidades do País. O resto é importado e assim permanecerá até que Vale e Petrobras completem seus planos de expansão. Quais as vantagens que o controle sobre a produção da indústria de base de fertilizantes nas mãos da Vale apresenta? Capacidade de investimento? Conhecimento do setor pois está no ramo de potássio e já foi a proprietária da Fosfértil nos anos 70/80? Tem a logística? Parece inquestionável que o potencial da agricultura brasileira é enorme. A demanda mundial de alimentos também indica preços ascendentes para as commodities Se houver o aumento da oferta no mercado das matérias-primas fertilizantes a tendência é que haja um fortalecimento do elo da cadeia final, o dos misturadores e distribuidores do NPK O que o poder público deve buscar de qualquer maneira é garantir que haja um progressivo aumento na concorrência nos vários elos da cadeia, que é o que irá garantir a melhor alocação dos recursos da economia. Panorama dos Agrominerais no Brasil - Kulaif & Fernandes 12/3/2010

Obrigada pela atenção.