Cresce Brasil: Agronegócio Engº Agrº Ivan Wedekin VII CONSE – Congresso Nacional de Engenheiros São Paulo (SP) – 25 de setembro 2009

Importância do agronegócio no Brasil PIB – 2008 (US$ 1,57 trilhão) Exportação – 2008 (US$ 198 bilhões) Emprego 37% 26% 36% 17,7 milhões de pessoas US$ 416 bilhões US$ 72 bi Saldo: US$ 60 bi Saldo Brasil: US$ 24,7 bi Fontes: CNA e IPEA.

Agenda Desempenho recente do agronegócio brasileiro 1 Evolução da política agrícola brasileira 2 Fortalecendo a competitividade do agronegócio 3

Mundo: consumo de alimentos, 1990-2007 PIB Mundo: 3,5% 5,5 4,8 4,6 4,4 2,9 2,8 2,2 1,7 1,3 0,9 0,4 Carne de frango Óleo de soja Farelo de soja Soja em grão Laranja Milho Carne suína Açúcar Café verde Algodão Arroz Carne bovina Trigo Leite Fontes: USDA, OIC e FMI Notas: Café – de 1990 a 2007; PIB – taxa equivalente de crescimento anual

Brasil: produção agropecuária, 1990-2007 Taxa anual (em %) 8,9 8,8 7,4 6,1 5,1 4,8 4,0 3,9 3,4 3,2 2,9 1,7 1,1 Carne de frango Açúcar Soja em grão Carne suína Óleo de soja Farelo de soja Milho Leite Carne bovina Algodão Trigo Café verde Laranja Arroz PIB Brasil: 3,0% Fontes: USDA, Unica, OIC e FMI. Notas: Açúcar – de 1990 a 2007; PIB – taxa equivalente de crescimento anual

Brasil: aumento da produção de grãos 2009: produção estimada em 134,3 milhões de t Produção em milhões de t Área em milhões de ha * Estimativa Fonte: CONAB

Brasil: produção competitiva de carnes Fonte: ABIEC, CNPC, ABEF e ABIPECS – Elaboração: GVAgro

Brasil: cana, açúcar e etanol

Matriz energética: Mundo e Brasil Fonte: MME/BEN (2007) – Elaboração: GVAgro

BRASIL: balança comercial do agronegócio 14,8 20,4 25,9 34,2 38,5 42,8 49,7 60,0 56,4 19,1 US$ bilhões Exportação Importação 20,6 23,9 24,8 30,6 39,0 43,6 49,4 71,8 67,0 5,8 6,7 8,7 11,8 10,5 58,4 4,8 4,5 4,9 5,2 10 20 30 40 50 60 70 80 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 ago- 09* * 12 meses – set/08 a ago/09 Fonte: Secex/MDIC

O Brasil no ranking mundial Açúcar Suco de Laranja Café Soja Carne Bovina Carne de Frango Milho Frutas 1º 2º 3º 4º - Produção Exportação Produto Fonte: MAPA.

Mundo: subsídios à agricultura Estimativa de Apoio ao Produtor – PSE (média 2003-05) Fonte: OCDE

Agenda 1 Desempenho recente do agronegócio 2 Evolução da política agrícola brasileira 2

Pilares da política agrícola brasileira SNCR – Sistema Nacional de Crédito Rural (1965) Crédito preferencial – Produção Crédito preferencial – Investimento Suporte aos preços Apoio à comercialização Política de Garantia de Preços Mínimos (1945)

Síntese da política agrícola brasileira

4 décadas de política agrícola no Brasil Fontes: BACEN, IBGE e CONAB. Elaboração: SPA-MAPA.

Empréstimos e risco do crédito rural Empréstimos ao setor rural (%) R$ bilhões % dos empréstimos com risco normal 87 107 Fonte: Banco Central – dados até maio-09

Volatilidade do milho na BM&F em % ao ano

Apoio à comercialização agrícola 22 M t apoiadas em 2006 e 5,6 M t em 2008 R$ milhões Milhões de t Produção de Grãos Orçamento da PGPM Fontes: Siafi-Conab Elaboração: SPA/MAPA. 19

Agenda Riscos na agricultura e no agronegócio 1 Evolução da política agrícola brasileira 2 Fortalecendo a competitividade do agronegócio 3

A construção de vantagens competitivas sustentáveis Liderança em Custo Enfoque – Alvo Amplo ou Estreito Diferenciação de Produtos e Serviços Fonte: adaptação de Michael Porter

Agricultura brasileira: “de volta às vantagens comparativas” Fontes: IBGE e CONAB; Adaptação: GV Agro; Dados estimados

Os 10 C’s da Competitividade do Agronegócio CONDUÇÃO AO MERCADO COMÉRCIO CAPITAL CONHECIMENTO CAPITAL HUMANO COMPETITIVIDADE CARGA FISCAL CIDADANIA COORDENAÇÃO “CLUSTERING” CONSERVAÇÃO

Brasil: distribuição do território Fonte: MAPA

Posição do Brasil por emissão de CO2 Fonte: MAPA

Novos instrumentos para o agronegócio Lei 11.076/04 Lei 11.076/04 Opção Privada (PROP) e Pepro CDCA LCA CRA NCA Capital Comércio (Agrinote) Subvenção do Seguro Rural Instrução (Lei 10.823/03) Opção de compra CVM (estoque do governo) 422/05 Abertura mercado de Resseguro Fundo de Catástrofe Seguro Rural Condução ao Mercado CDA-WA Moderinfra: Armazenagem na Fazenda Lei 11.076/04 Certificação de Armazéns Elaboração: SPA-MAPA.

Criando um mercado de seguro rural Prêmio total e subvenção do governo no mercado de seguro rural – em R$ milhões 9 71 325 2 128 273 31 61 158 2005 2006 2007 2008 2009* Prêmio Subvenção 500 Fonte: SPA/MAPA *estimativa

Os novos títulos do agronegócio 2009* - posição em 31 de agosto Fonte: BM&F BOVESPA e CETIP CDA-WA: Certificado de Depósito Agropecuário e Warrant Agropecuário - emitido por armazéns, por solicitação do depositante. CDCA: Certificado de Direitos Creditórios do Agronegócio - emitido por empresa do agronegócio, exceto produtor rural. LCA: Letra de Crédito do Agronegócio - emitida por instituição financeira. CRA: Certificado de Recebíveis do Agronegócio - emitido por companhias securitizadoras de direitos creditórios

Gerenciamento de riscos no agronegócio Contratos futuros, a termo, de opções. CDA-WA, CPR, troca Apoio do governo Cadastro, garantias, seguro, novos títulos Riscos do agronegócio Risco de crédito Conduta e risco dos contratos Risco de preço Risco de produção Seguro Tecnologia “Certificação positiva” Marco legal, arbitragem, “fator V”

Fonte: Future Industry Association – FIA Mercado de derivativos no mundo, 2008 36,8% 31,2% 18,2% 5,0% 3,3% 2,0% 0,3% Índice de Ações Ações Taxa de Juros Agropecuários Energia Câmbio Metais Outros 0,84% na BVMF Fonte: Future Industry Association – FIA

Liquidez nas bolsas mundiais, 2008 Número de safras negociadas 3,0 3,2 6,0 9,6 10,7 12,6 16,2 8,3 18,9 23,5 30,1 5 10 15 20 25 30 35 Boi Gordo (CME) Boi Gordo Algodão (ICE) Algodão Milho (CME) Milho Café (ICE) Café Açúcar (ICE) Açúcar Soja (CME) Soja Número de safras negociadas Fonte: USDA e Bolsas internacionais

em milhões de contratos Contratos agropecuários negociados na BVMF em milhões de contratos (Jan-Ago) - 45%

Número de safras negociadas Brasil: produção “hedgeada” na BVMF, 2008 Número de safras negociadas

Brasil: agronegócio gigante e global Mais e Mais: tecnologia, infraestrutura, integração e adensamento produtivo Novos mercados, processos e sistemas: maior interdependência e complexidade gerencial “Pecuária cada vez mais um ramo da agricultura” Agropecuária é atividade de risco – novas ferramentas para gestão global do negócio Oportunidades: “casamento por puro interesse” entre o agronegócio e o mercado financeiro e de capitais

A seguir algumas fotos da agricultura empresarial de Mato Grosso.

(11) 2565 6298 iwedekin@bmf.com.br www.bmf.com.br Ivan Wedekin Diretor de Commodities BM&FBOVESPA – Bolsa de Valores, Mercadorias e Futuros (11) 2565 6298 iwedekin@bmf.com.br www.bmf.com.br

Pontos fundamentais Infra-estrutura e Logística Pesquisa Defesa Sanitária Tributação Acesso a Mercados Organização Institucional Meio-ambiente

Maiores emissores de CO2 Fonte: MAPA