1 Eletrobrás A energia que movimenta o Brasil COMISSÃO DA AMAZONIA, INTEGRAÇÃO NACIONAL E NACIONAL E DE DESENVOLVIMENTO REGIONAL DE DESENVOLVIMENTO REGIONAL.

Apresentação em tema: "1 Eletrobrás A energia que movimenta o Brasil COMISSÃO DA AMAZONIA, INTEGRAÇÃO NACIONAL E NACIONAL E DE DESENVOLVIMENTO REGIONAL DE DESENVOLVIMENTO REGIONAL."— Transcrição da apresentação:

1 1 Eletrobrás A energia que movimenta o Brasil COMISSÃO DA AMAZONIA, INTEGRAÇÃO NACIONAL E NACIONAL E DE DESENVOLVIMENTO REGIONAL DE DESENVOLVIMENTO REGIONAL Audiência Pública 01.04.2008

2 2 EMPRESAS DA ELETROBRÁS Eletrobrás Patrimônio Líquido Eletrobrás: R$ 78,7 bilhões

3 3 COMPOSIÇÃO ACIONÁRIA DA ELETROBRÁS Ordinárias 80,13% Preferenciais 19,87% FND: Fundo Nacional de Desenvolvimento FGP: Fundo Gestor de Participações

4 4 65,8% 34,2% Posição Acionária da Eletrobrás – Set/07 Capital Total

5 5 Sistema Elétrico Brasileiro Eletronuclear2.007 38.157 - 57.157 Cgtee Itaipu- -490 7.000 Furnas 19.278 8.921 LT (km) Cap. Inst. (MW) Chesf18.260 10.618 57% Linhas de Transmissão do SIN 38% Capacidade Geradora Instalada do Brasil Eletrosul-9.137 Eletronorte - Interligado 8.370 7.841 Eletronorte - Sist. Isolado 751 2.641 Furnas Itaipu Binacional

6 6 DISTRIBUIDORAS

7 7 MANAUS ENERGIA BOA VISTA ENERGIA ELETROACRE CEAM CEPISA CEAL CERON DISTRIBUIDORAS FEDERALIZADAS Concessões com características diferenciadas; Tarifa não remunera custos; Eletrobrás/Eletronorte e Distribuidoras subsidiam custos de energia elétrica na região Norte.

8 8 RECURSOS APORTADOS (1) AFAC - Adiantamento para Futuro Aumento de Capital (2) Conta de Desenvolvimento Energético e Uso de Bem Público Fonte: Eletrobrás Total de Recursos Atualizados nas Distribuidoras Federalizadas: R$ 22,5 bilhões Fonte: Eletrobrás R$ milhões até 31.12.2007 Fonte de Recursos Aquisição Empréstimos e Financiamentos Adiantamento (1) SubvençãoTotal Eletrobrás3.4375.2211.769-10.427 Eletronorte5.0033221.7187.043 Fundo RGR (2) 2.5331.922--4.455 CDE (3) ---598 TOTAL10.9737.4653.48759822.523 (1)Adiantamento para futuro aumento de capital, (2)Reserva Global de Reversão (3) Conta de Desenvolvimento Energético

9 9 MESMO ASSIM, A SITUAÇÃO ATUAL É... As Distribuidoras apresentam desempenho econômico financeiro negativo - Prejuízo acumulado de R$ 6,3 bilhões. Há dependência crônica de recursos da Eletrobrás para garantir a prestação do serviço. Falta capacidade para pagamento dos empréstimos já contratados. Os resultados das Distribuidoras impactam negativamente no resultado da Eletrobrás em R$ 1 bilhão/ano. Os acionistas minoritários da Eletrobrás vêm bloqueando a liberação de novos recursos por falta de remuneração do capital investido e exigindo uma solução.

10 10 GRANDES QUESTÕES Custo de produção ou compra da energia superior ao preço da venda. Índice elevado de perdas de energia elétrica. Baixo índice de arrecadação das faturas de energia. Não realização dos investimentos para atendimento ao mercado atual. Grande desafio para atender ao crescimento do mercado.

11 11 MERCADO CONSUMIDOR Fonte: Eletrobrás A taxa de crescimento do mercado consumidor dessas empresas é de cerca de 8% ao ano. Os investimentos previstos para atendimento desse mercado são de R$ 5,2 bilhões nos próximos 4 anos. As Distribuidoras, na condição atual, não possuem capacidade para fazer frente a esse volume de investimentos.

12 12 PROJETO REESTRUTURAÇÃO DAS DISTRIBUIDORAS FEDERALIZADAS

13 13 PILARES DA MUDANÇA Obras estruturantes na região. Aperfeiçoamento do Marco Regulatório. Aperfeiçoamento da Gestão. Saneamento econômico-financeiro com implantação de obras e melhorias necessárias.

14 14 OBRAS ESTRUTURANTES

15 15 Obras Estruturantes Região Norte Interligação Mato Grosso – Rondônia – R$ 0,4 bilhão Gasoduto Coari- Manaus – R$ 1,6 bilhão Gasoduto Urucu – Porto Velho (em estudo) Interligação Tucuruí – Manaus – Macapá – R$ 3,4 bilhões Luz para Todos – R$ 0,8 bilhão Investimentos de cerca de R$ 6,2 bilhões, de um total de R$ 32,7* bilhões até 2010. Interligação Mato Grosso – Rondônia – R$ 0,4 bilhão Gasoduto Coari- Manaus – R$ 1,6 bilhão Gasoduto Urucu – Porto Velho (em estudo) Interligação Tucuruí – Manaus – Macapá – R$ 3,4 bilhões Luz para Todos – R$ 0,8 bilhão Investimentos de cerca de R$ 6,2 bilhões, de um total de R$ 32,7* bilhões até 2010. * Não inclui Luz para Todos

16 16 APERFEIÇOAMENTO DO MARCO REGULATÓRIO

17 17 CAUSAS E SOLUÇÕES Regulação Setorial da Região Norte incompleta; Tarifa não remunera custos; Eletrobrás/Eletronorte e Distribuidoras subsidiam custos de energia elétrica no Norte. Aperfeiçoamento do Marco Regulatório para os Sistemas Isolados Causas Soluções

18 18 Adequar a legislação para os sistemas eletricamente isolados; Assegurar o atendimento do Serviço Público de Energia Elétrica; Contratar energia elétrica por meio de leilões; Incorporar mecanismos de incentivo à modicidade tarifária; Estabelecer regras de migração para o Sistema Interligado Nacional; Adequar a legislação para os sistemas eletricamente isolados; Assegurar o atendimento do Serviço Público de Energia Elétrica; Contratar energia elétrica por meio de leilões; Incorporar mecanismos de incentivo à modicidade tarifária; Estabelecer regras de migração para o Sistema Interligado Nacional; APERFEIÇOAMENTO DO MARCO REGULATÓRIO

19 19 IMPACTO FINANCEIRO Decorrente do Aperfeiçoamento da Legislação e da implementação das obras Subsídio da Eletrobrás e de suas empresas ao Sistema Elétrico Isolado da Amazônia Subsídio da Eletrobrás e de suas empresas ao Sistema Elétrico Isolado da Amazônia Economia de R$ 700 milhões / ano Estimado

20 20 APERFEIÇOAMENTO DA GESTÃO

21 21 Redução de perdas técnicas e comerciais Redução da inadimplência Reequilíbrio econômico-financeiro Recuperação da capacidade de geração de caixa, de contratação de empréstimos para investimentos na melhoria da prestação dos serviços Compromisso com metas de desempenho Redução de perdas técnicas e comerciais Redução da inadimplência Reequilíbrio econômico-financeiro Recuperação da capacidade de geração de caixa, de contratação de empréstimos para investimentos na melhoria da prestação dos serviços Compromisso com metas de desempenho OBJETIVOS

22 22 Normalizar Concessão no Estado do Amazonas. Definir, no âmbito do Conselho de Administração da Eletrobrás, os aperfeiçoamentos a serem implementados. Normalizar Concessão no Estado do Amazonas. Definir, no âmbito do Conselho de Administração da Eletrobrás, os aperfeiçoamentos a serem implementados. MUDANÇAS NA GESTÃO

23 23 Não privatizar; Intensificar a implementação de funções essenciais ao negócio: Aspectos Regulatórios, Jurídicos, Comercialização de Energia, etc; Implantar funções que produzam ganho de escala: Compras, Aspectos Tributários, Sinergia de Boas Práticas; Intensificar o combate às perdas de energia e aumento da adimplência; Realizar os investimentos necessários no sistema para atender a elevada taxa de crescimento do mercado, e Contratar novos colaboradores DECISÕES

24 24 Aumentar Adimplência Ano200620092010 Adimplência (%) 88,893,998,2 Ganho Adicional 202,9 208,3 (milhões R$ / ano) Reduzir Perdas Ano200620092010 Perdas (%) 33,730,628,0 Ganho Adicional 97,7 76,4 (milhões R$ / ano) Reduzir Despesas Gerenciáveis (PMSO) Ano 200620092010 PMSO (R$ Milhões) 817,4708,1603,8 Ganho Adicional 109,3104,3 (milhões R$ / ano) Aumentar Adimplência Ano200620092010 Adimplência (%) 88,893,998,2 Ganho Adicional 202,9 208,3 (milhões R$ / ano) Reduzir Perdas Ano200620092010 Perdas (%) 33,730,628,0 Ganho Adicional 97,7 76,4 (milhões R$ / ano) Reduzir Despesas Gerenciáveis (PMSO) Ano 200620092010 PMSO (R$ Milhões) 817,4708,1603,8 Ganho Adicional 109,3104,3 (milhões R$ / ano) IMPACTO FINANCEIRO da Implementação das Medidas de Gestão

25 25 Resultado Econômico – EBITDA (lucro antes dos impostos, depreciação e taxas) Consolidado das Empresas Federais de Distribuição 2006R$ 252 Milhões (negativo) 2007*R$ 677 Milhões (negativo) 2008início de implantação das metas 2009R$ 74 Milhões 2010R$ 308 Milhões * Valores estimados com base no resultado dos nove primeiros meses do ano Resultado Econômico – EBITDA (lucro antes dos impostos, depreciação e taxas) Consolidado das Empresas Federais de Distribuição 2006R$ 252 Milhões (negativo) 2007*R$ 677 Milhões (negativo) 2008início de implantação das metas 2009R$ 74 Milhões 2010R$ 308 Milhões * Valores estimados com base no resultado dos nove primeiros meses do ano RESULTADO ECONÔMICO ESPERADO Decorrente das Mudanças de Gestão

26 26 SANEAMENTO ECONÔMICO FINANCEIRO

27 27 Redução de perdas financeiras da Eletrobrás Geração de Caixa pelas Distribuidoras para realização de Investimentos nos Sistemas dos Estados Geração de Valor para os Acionistas Agilização na implantação do Programa LUZ PARA TODOS – Universalização do Atendimento Melhoria no Atendimento aos Consumidores Redução de perdas financeiras da Eletrobrás Geração de Caixa pelas Distribuidoras para realização de Investimentos nos Sistemas dos Estados Geração de Valor para os Acionistas Agilização na implantação do Programa LUZ PARA TODOS – Universalização do Atendimento Melhoria no Atendimento aos Consumidores NOVO CENÁRIO Após a Implantação das Mudanças Contribuição Decisiva para o Desenvolvimento Econômico e Social dos Estados onde atuam as Distribuidoras