Ativos financeiros ao valor justo contra resultado - FVTPL Pode ser subdividida em duas subcategorias: Ativos para negociação e ativos designados para esta categoria no momento de seu registro inicial. Ativos mantidos para negociação são aqueles adquiridos ou gerados pela entidade com a intenção de negociá-los no curto prazo. Ao valor justo contra resultado Categorias de Instrumentos Financeiros Instrumentos financeiros derivativos sempre são enquadrados nesta categoria, exceto aqueles designados como instrumento de hedge. Os ativos designados para a categoria de valor justo contra resultado são ativos financeiros que, no momento do reconhecimento inicial, e somente neste momento, a entidade decide classificar nesta categoria, independente de sua natureza ou característica. Todos os direitos reservados

FVTPL – Fair value option A fair value option pode ser aplicada quando: Reduz ou elimina inconsistência de mensuração ou reconhecimento; ou Um grupo de ativos/passivos financeiros são gerenciados e avaliados internamente com base em seu fair value de acordo com uma política de risco ou estratégia de investimento documentada; ou Um instrumento contém um derivativo embutido. Todos os direitos reservados

Todos os direitos reservados FVTPL - Exemplo Como registrar contabilmente a seguinte operação, considerando sua classificação como FVTPL? Momento 0: Compra de 1000 ações PETR3 por $ 70/ação; Corretagem e emolumentos = $ 500 Momento 1: No mês seguinte, a cotação desta ação está em $ 75 Momento 3: Metade destas ações foram vendidas por $ 77 Todos os direitos reservados

Ativos financeiros mantidos até o vencimento - HTM Assim como os empréstimos e recebíveis, os ativos mantidos até o vencimento têm pagamentos fixos ou determináveis, na data de vencimento. Note que os investimentos em ações não podem ser classificadas nesta categoria, pois não têm data de vencimento. A entidade precisa ter intenção e capacidade de manter os ativos até o vencimento. Categorias de Instrumentos Financeiros A intenção e a capacidade de manter o ativo devem ser revistos a cada data de balanço. Mantidos até o Vencimento Venda ou reclassificação de porções significantes do investimento obrigarão a entidade a reclassificar todos os ativos desta categoria para a carteira de Disponíveis para a Venda. E também, até o final do segundo ano subseqüente, a entidade não pode classificar nenhum outro ativo financeiro nesta categoria. Todos os direitos reservados

Ativos financeiros mantidos até o vencimento - HTM Se houver reclassificação, a empresa não pode classificar ativos financeiros como HTM por 2 anos. Exemplo: Debênture com baixa liquidez (sem mercado ativo) deve ser classificada como HTM? Não. L&R. Todos os direitos reservados

Árvore de decisão para HTM Existe intenção e capacidade financeira de manter o ativo até o vencimento? Houve ativos financeiros no portfólio de HTM que foram vendidos ou transformados nos últimos 2 anos? Sim Sim Não Está há 3 meses do vencimento? Evento isolado fora do controle ou que não pode ser razoavelmente antecipado? Montante insignificante em relação à carteira total de HTM? Classificar como HTM e mensurar pelo custo amortizado Sim Não Classificar em outro portfolio Todos os direitos reservados

Ativos financeiros disponíveis para a venda futura - AFS Os ativos financeiros não classificados em nenhuma das três categorias anteriores entram na classificação de ativos financeiros disponíveis para a venda. Categorias de Instrumentos Financeiros Desde que o ativo não atenda a definição de valor justo contra resultado, a entidade pode designá-lo como Disponível para a venda no momento inicial. Disponíveis para a venda Todos os direitos reservados

Todos os direitos reservados AFS - Exemplo Como registrar contabilmente a seguinte operação, considerando sua classificação como AFS? Momento 0: Compra de 1000 ações PETR3 por $ 70/ação; Corretagem e emolumentos = $ 500 Momento 1: No mês seguinte, a cotação desta ação está em $ 75 Momento 3: Metade destas ações foram vendidas por $ 77 Todos os direitos reservados

Impairment de ativos financeiros disponíveis para a venda futura Quando houver indícios de impairment, a quantia reconhecida como “ajuste de avaliação patrimonial” no Patrimônio Líquido deve ser removida e adicionada ao Resultado. Impairment trata da recuperabilidade de ativos, por isso, pressupõe-se que são perdas irreversíveis. Todos os direitos reservados

Classificação de ativos financeiros Sim Negociação imediata? Não Pagamentos fixos/determináveis, vencimento fixo e intenção de manter até o vencimento? Não Sim Intenção de vender no curto prazo? Não Sim Sim Não Instrumento de hedge? Derivativo? Sim Não Empréstimos e recebíveis não cotados em um mercado ativo? Hedge accounting Designado como FVTPL ou AFS? Não Não Sim Sim Outros instrumentos financeiros FVTPL AFS L&R HTM Todos os direitos reservados

Exercícios - Classificações Contas a receber mantidos até o vencimento Ações adquiridas, mas não mantidas para negociação imediata Investimento em título patrimonial não negociado em mercado ativo e com fair value de difícil mensuração Título de dívida adquirido e não mantido para negociação imediata Investimento em título público mantido para negociação imediata Título de dívida adquirido que é cotado em mercado ativo, mas a empresa planeja manter até o vencimento, exceto se a venda for um excelente negócio Todos os direitos reservados

Mensuração subseqüente Empréstimos e Recebíveis Custo amortizado e contrapartida no resultado Ao valor justo contra resultado Valor justo e contrapartida no resultado Categorias de Instrumentos Financeiros Mantidos até o Vencimento Custo amortizado e contrapartida no resultado Disponíveis para a venda Valor justo e contrapartida no patrimônio líquido Todos os direitos reservados

Mensuração subseqüente A IAS 39 permite a mensuração pelo custo quando: São realizados investimentos em instrumentos patrimoniais sem cotação e que não podem ter o valor justo estimado de forma confiável. Derivativos ligados a esses instrumentos podem igualmente serem avaliados pelo custo. Todos os direitos reservados

Reconhecimento Inicial e Classificação de Passivos Financeiros Ao valor justo contra resultado Outros passivos financeiros Similar ao tratamento de ativos, esses passivos englobam aqueles mantidos para negociação e ou aqueles designados para esta categoria no momento de seu registro inicial. Os conceitos são os mesmos aplicáveis aos ativos financeiros Todos os passivos financeiros que não se enquadram na categoria de valor justo contra resultado devem ser classificados como Outros passivos financeiros.

Mensuração Subseqüente Ao valor justo contra resultado Outros passivos financeiros Valor justo com contrapartida no resultado. Custo amortizado e contrapartida no resultado. Todos os direitos reservados

Passivo financeiro avaliado ao FVTPL Emissão de título de dívida que a empresa pretende recomprar no curto prazo Fair value option Derivativos passivos, exceto aqueles designados como instrumentos de hedge Todos os direitos reservados

Todos os direitos reservados FVTPL - Exemplo A D+1 emitiu uma debênture e captou $ 10.000 (vencimento em 24 meses e cupom de 1%am, pagos semestralmente). Para colocar o papel, incorreu em custos bancários, advocatícios e de auditoria, no montante de $ 600. Considerando que a D+1 pretende recomprar esta debênture no curto prazo, efetue as contabilizações apropriadas. No momento 0: emissão da debênture No momento 1: após 3 meses, quando o valor de mercado da debênture alcançou $ 11.000 No momento 2: após 6 meses, quando a D+1 pagou juros de $ 600 No momento 3, quando a D+1 recomprou a debênture por $ 11.200 Todos os direitos reservados

Custo amortizado - Exemplo A D+1 emitiu uma debênture e captou $ 10.000 (vencimento em 24 meses e cupom de 1%am, pagos semestralmente). Para colocar o papel, incorreu em custos bancários, advocatícios e de auditoria, no montante de $ 600. Considerando que a D+1 não pretende recomprar o título antes do seu vencimento, efetue os registros apropriados. No momento 0: emissão da debênture No momento 1: após 3 meses, quando o valor de mercado da debênture alcançou $ 11.000 No momento 2: após 6 meses, quando a D+1 pagou juros de $ 600 No momento 3, quando a D+1 recomprou a debênture por $ 11.200 Todos os direitos reservados

Passivo financeiro avaliado pelo custo amortizado Passivos não classificados como FVTPL Fornecedores Contas a pagar Títulos de dívida emitidos Depósitos a vista (somente para IFs) Depósitos a prazo (somente para IFs) Todos os direitos reservados

Fundos de investimento Talvez a Administradora de um Fundo tente manter o ativo financeiro até o vencimento, mas seus cotistas podem resgatar seus direitos a qualquer momento. Nesse sentido, os ativos de um Fundo não poderiam estar classificados como “mantidos até o vencimento”, exceto em circunstâncias especiais. A realização da carteira de ativos para quitação de resgates é mensurada pelo valor de mercado. Todos os direitos reservados